29/10/2009 07:00 |
AXA - Indicateurs d'activité Indicateurs d’activité 9M 2009 du Groupe AXA |
INFORMATION REGLEMENTEE
communiqué 29 octobre 2009
de presse Indicateurs d’activité 9M 2009 Des tendances en ligne avec le 1er semestre 2009 Résistance du chiffre Le chiffre d’affaires total recule de 2%, à 68 094 millions d’euros d’affaires En base comparable, le chiffre d’affaires total est en baisse de 5% : • recul de 6% en vie, épargne, retraite, à 42 706 millions d’euros • hausse de 1% de l’assurance dommages, à 20 524 millions d’euros • baisse de 31% de la gestion d’actifs, à 2 253 millions d’euros Collecte nette Vie, épargne, retraite : +7,0 milliards d’euros Dommages : +919 0001 nouveaux contrats nets en assurance de positive des activités particuliers d’assurance Gestion d’actifs : -51 milliards d’euros Solvabilité accrue Ratio de Solvabilité I au 30 septembre 2009 légèrement supérieur à 140%2 (vs. 133% au 30 juin 2009) « Les tendances observées sur nos activités au cours des neuf premiers mois de 2009 sont en ligne avec celles du 1er semestre, avec une légère baisse du chiffre d’affaires total et le maintien d’une collecte nette positive sur nos activités d’assurance », a déclaré Henri de Castries, président du directoire d’AXA. « Nous constatons un léger redressement de notre chiffre d’affaires en vie, épargne, retraite sur le 3e trimestre, notamment grâce à une très bonne performance de la France. Notre activité en unités de compte reste en-deçà de ses niveaux habituels, les plans et décisions d’investissement des clients subissant le contrecoup de la crise financière. Les ventes aux Etats-Unis ont pâti de l’attentisme des clients dans un environnement de marché difficile et des modifications apportées à nos produits. Néanmoins, nous demeurons intimement convaincus du fort potentiel des produits Variable Annuities et des autres produits d’épargne en unités de compte, qui sont en adéquation avec les besoins de nos clients. En assurance dommages, la croissance des ventes reste positive et nous anticipons une hausse globale des tarifs au cours des prochains mois. Nos actifs sous gestion ont progressé au 3e trimestre, bénéficiant du rebond des marchés financiers. AllianceBernstein a amélioré sa performance d’investissement et a limité la décollecte sur son segment de clientèle institutionnelle par rapport à celle enregistrée plus tôt dans l’année. » « Les perspectives générales des marchés financiers se sont éclaircies au cours des six derniers mois, ce qui rend l’environnement plus favorable à l’évolution de nos activités. » Communication financière Table des matières +33 1 40 75 46 85 Chiffres clés………..………….…........2 Vie, épargne, retraite…………………3 Relations presse Dommages…...………..………………..7 +33 1 40 75 71 81 Gestion d’actifs….………...…...........8 Relations actionnaires individuels Assurance internationale…………..8 +33 1 40 75 48 43 Notes & autres informations….....9 Annexes……..………….………..……….10 CHIFFRES CLES 9M09 / Indicateurs d’activité : chiffres clés Variation Variation Base Périmètre & Effet En millions d’euros, sauf indication contraire 9M09 9M08 en publié comparable(a) autres change(b) -2,6% Vie, épargne, retraite - chiffre d’affaires 43 845 42 706 -6,4% 0,4% 3,5% 7,0 Collecte nette (milliards d’euros) 7,8 APE3 (part du groupe) 4 508 -12,7% 5 163 -14,7% 0,9% 1,0% VAN4 (part du groupe) 649 -12,2% 738 -17,8% 0,5% 5,1% 14,4% Marge VAN/APE (part du groupe) 0,1pt 14,3% -0,5pt Dommages - chiffre d’affaires 20 031 20 524 2,5% 0,6% -5,7% 7,6% Assurance internationale - chiffre d’affaires 2 229 2 308 3,5% 2,8% 0,1% 0,6% -26,3% -30,9% 0,1% 4,4% Gestion d’actifs - chiffre d’affaires 3 059 2 253 -51 Collecte nette (milliards d’euros) -10 Chiffre d‘affaires total 69 458 68 094 -2,0% -5,1% 1,4% 1,8% (a) Variation en comparable calculée à effet de change et périmètre constants. (b) Dû principalement à l’appréciation du dollar américain et du yen face à l’euro, en partie compensée par la dépréciation de la livre sterling. Les montants mentionnés ne sont pas audités. Les APE et la VAN sont en ligne avec la publication de l’EEV du Groupe. Elles ne sont pas des mesures définies par la réglementation comptable. La direction d’AXA utilise ces mesures de performance pour l’évaluation de l’activité Vie/Epargne/Retraite d’AXA ; elle estime que la présentation de ces mesures donne des informations utiles et importantes aux actionnaires et investisseurs. Tous les commentaires sont à base comparable (change, méthodologie et périmètre constants) • Le chiffre d’affaires total résiste bien, en baisse de 5% à 68 094 millions d’euros (baisse de 6% au 1er semestre 2009). • Le chiffre d’affaires de l’activité vie, épargne, retraite recule de 6% à 42 706 millions d’euros (baisse de 7% au 1er semestre 2009). La France, l’Italie et l’Allemagne ont enregistré des croissances positives, tandis que les Etats-Unis et le Royaume-Uni ont rencontré des conditions de marché défavorables, notamment sur leurs activités de produits en unités de compte. La collecte nette, positive, s’établit à +7,0 milliards d’euros, bénéficiant de la contribution positive de l’ensemble de nos filiales grâce à une meilleure rétention de nos clients. Le volume des affaires nouvelles (APE3) est en baisse de 15% à 4 508 millions d’euros, du fait notamment du ralentissement des produits d’investissement et d’épargne via nos réseaux de distribution non propriétaires. La part des produits en unités de compte passe de 50% à 38% : les ventes de produits de la gamme « Accumulator » (Variable Annuities) aux Etats-Unis ont ralenti en raison de la baisse des marchés et des modifications apportées à cette offre. La marge sur affaires nouvelles est en baisse de 0,5 point, à 14,4% (en hausse par rapport à 13,7% au 1er semestre 2009), en raison de la hausse des coûts unitaires (du fait de moindres volumes) et des conditions de marché défavorables, en partie compensées par un meilleur mix d’activité, notamment aux Etats-Unis (déploiement progressif de la nouvelle gamme de produits « Accumulator »), au Royaume-Uni (développement de la prévoyance) et au Japon. • Le chiffre d’affaires de l’activité dommages est en hausse de 1% à 20 524 millions d’euros, sous l’effet de volumes plus importants pour l’activité de particuliers, un effet en partie compensé par le ralentissement de l’activité d’assurance aux entreprises en raison de l’environnement économique défavorable. Le nombre de nouveaux contrats nets en assurance de particuliers s’élève à +919 000 (+695 000 au 1er semestre 2009). • Le chiffre d’affaires de la gestion d’actifs recule de 31% à 2 253 millions d’euros (baisse de 34% au 1er semestre 2009), principalement en raison de moindres actifs moyens sous gestion et d’une évolution défavorable du mix produit (baisse de la composante actions). La décollecte nette s’élève à -51 milliards d’euros (-38 milliards d’euros au 1er semestre 2009), principalement sur le segment de clientèle institutionnelle d’AllianceBernstein. Les actifs sous gestion s’élèvent à 840 milliards d’euros, nettement au-dessus des niveaux publiés au 30 juin 2009 (803 milliards d’euros), bénéficiant de la hausse des marchés. * * * Page 2/15 VIE, EPARGNE, RETRAITE / Vie, épargne, retraite • Le chiffre d’affaires de l’activité vie, épargne, retraite recule de 6% à 42 706 millions d’euros (baisse de 7% au 1er semestre 2009). La France, l’Italie et l’Allemagne ont enregistré des croissances positives, tandis que les Etats-Unis et le Royaume-Uni ont rencontré des conditions de marché défavorables, notamment sur leurs activités de produits en unités de compte. • La collecte nette reste positive, à +7,0 milliards d’euros (+5,6 milliards d’euros au 1er semestre 2009), bénéficiant de la contribution positive de l’ensemble de nos filiales grâce à une meilleure rétention de nos clients, tant sur les produits sur actif général (+3,6 milliards d’euros) que sur les produits en unités de compte (+3,4 milliards d’euros). La baisse de 0,8 milliard d’euros observée par rapport aux 9M08 est due à une moindre collecte (-4,5 milliards d’euros) et à un effet de change et périmètre défavorable (-0,9 milliard d’euros), en partie compensés par une meilleure rétention de nos clients (+4,6 milliards d’euros). Collecte nette par pays/région Milliards d’euros 9M08 9M09 Etats-Unis +2,5 +0,3 France +1,9 +3,2 -0,7 -0,6 Royaume-Uni(a) +2,6 +2,0 NORCEE5 +1,4 +0,9 Asie-Pacifique6 -0,0 +1,2 Région Méd./Am.Lat.7 Total collecte nette vie, épargne, retraite +7,8 +7,0 (a) Hors fonds « with profits », la collecte nette atteint +0,4 milliard d’euros aux 9M09. • Le volume des affaires nouvelles (APE3) est en baisse de 15% à 4 508 millions d’euros, en raison de : (i) un environnement financier contraire : recul des ventes de produits d’investissement et d’épargne individuelle, principalement aux Etats-Unis, au Royaume-Uni et en Australie, en raison notamment de l’environnement de marché qui a impacté les produits en unités de compte et les OPCVMs, recul des ventes en vie collective en Suisse du fait d’un renouvellement de clientèle limité dans le marché, (ii) l’impact négatif d’événements exceptionnels, principalement au Japon (faillite d’un important agent indépendant), (iii) en partie compensés par une solide performance de la France, avec des développements importants en vie collective, de l’Italie (joint-venture avec BMPS) et de l’Allemagne. La part des produits en unités de compte passe de 50% à 38% : les ventes de produits de la gamme « Accumulator » (Variable Annuities) aux Etats-Unis ont ralenti en raison de la baisse du marché et des modifications apportées à cette offre. Affaires nouvelles (APE) par pays/région Variation en Variation en Millions d’euros 9M08 9M09 publié comparable Etats-Unis 1 170 770 -34,2% -40,9% France 982 1 120 14,1% 14,1% 711 -29,4% -19,9% Royaume-Uni 1 007 880 841 -4,3% -5,5% NORCEE(a) 832 733 -11,9% -22,2% Asie-Pacifique (b) 292 332 13,7% 3,5% Région Méd./Am.Lat. (c) Total APE vie, épargne, retraite 5 163 4 508 -12,7% -14,7% (a) Europe du Nord, Centrale et de l’Est: Allemagne, Belgique, Suisse et Europe Centrale et de l’Est. Les APE et la VAN du Luxembourg ne sont pas modélisés. (b) Asie-Pacifique: Japon, Australie/Nouvelle-Zélande, Hong-Kong, Asie du Sud-Est et Chine. Les APE et la VAN de l’Inde sont inclus dans les APE et la VAN de l’Asie du Sud-Est et de la Chine depuis le 1er semestre 2009 (les variations en base comparable calculées incluent les APE et la VAN de l’Inde, consolidées par mise en équivalence). (c) Région Méditerranée et Amérique Latine : Italie, Espagne, Portugal, Turquie, Mexique et Grèce. Les APE et la VAN du Maroc ne sont pas modélisés. Page 3/15 VIE, EPARGNE, RETRAITE / La marge sur affaires nouvelles est en baisse de 0,5 point à 14,4% (en hausse par rapport à 13,7% au 1er semestre 2009), en raison de la hausse des coûts unitaires (du fait de moindres volumes) et des conditions de marché défavorables, en partie compensées par un meilleur mix d’activité, notamment aux Etats-Unis (déploiement progressif de la nouvelle gamme de produits « Accumulator »), au Royaume-Uni (développement de la prévoyance) et au Japon. Note : les hypothèses actuarielles et financières ne sont pas actualisées sur une base trimestrielle, à l’exception des taux d’intérêts qui sont couverts au moment de la vente pour les produits de type « Variable Annuities ». Détail par pays Etats-Unis Le volume des affaires nouvelles (APE) est en baisse de 41% à 770 millions d’euros, essentiellement du fait (i) de moindres ventes de produits Variable Annuities (-43%), principalement via les réseaux tiers (courtiers, banques, conseillers financiers indépendants), une tendance globale du secteur due aux conditions de marché à laquelle s’ajoute, pour AXA, les modifications apportées à la gamme de produits « Accumulator » (moindres garanties), (ii) de ventes limitées d’OPCVMs à travers les réseaux propriétaires (-38%), et (iii) de moindres ventes de produits vie, en particulier via les réseaux tiers (-38%), du fait des évolutions apportées au produit « Universal Life » au 1er trimestre 2009. La marge sur affaires nouvelles recule de 2,4 points à 2,5%, essentiellement en raison de la hausse des coûts unitaires (du fait de moindre volumes), et de taux d’intérêt plus bas impactant négativement la profitabilité des produits Variable Annuities, en partie compensés par une amélioration du mix d’activité consécutive à l’introduction d’une nouvelle gamme de produits « Accumulator » à taux garanti plus bas. Une nouvelle génération de produits Variable Annuities à taux garanti variable devrait être lancée d’ici la fin de l’année, conformément à l’engagement d’AXA d’innover pour mieux répondre aux besoins de ses clients. Evolution par rapport au 1er semestre 2009 de la marge sur affaires nouvelles (2,8%) : malgré l’amélioration du mix d’activité (+4,2 pts) et des conditions de marché (+0,5 pt), la marge sur affaires nouvelles est en légère décroissance en raison de la détérioration des coûts unitaires (-4,9 pts) suite à de moindres volumes. France Le volume des affaires nouvelles (APE) est en hausse de 14% à 1 120 millions d’euros, en raison de (i) l’activité d’assurance collective (+27%), soutenue par les ventes de produits de retraite et de prévoyance, et de (ii) l’assurance vie de particuliers (+9%), notamment tirée par les ventes de produits d’épargne en actif général qui ont bénéficié de l’environnement de taux bas court terme, des résultats en partie compensés par la baisse des ventes de produits en unités de compte. La marge sur affaires nouvelles est en baisse de 0,1 point à 5,6%, la moindre part des produits de particuliers en unités de compte ayant été compensée par de moindres coûts unitaires en raison de volumes plus élevés. Page 4/15 VIE, EPARGNE, RETRAITE / Royaume-Uni Le volume des affaires nouvelles (APE) recule de 20% à 711 millions d’euros, principalement du fait de la baisse des ventes sur certains segments de la branche vie-épargne individuelle (« bonds ») touchés par la baisse de confiance des clients dans un contexte financier difficile, en partie compensée par la hausse des ventes sur l’activité prévoyance. La marge sur affaires nouvelles est en hausse de 0,6 point à 10,0% en raison d’un mix produit favorable, en partie compensé par des coûts unitaires plus élevés. Europe du Nord, centrale et de l’Est • En Allemagne, le volume des affaires nouvelles (APE) est en hausse de 1% à 342 millions d’euros, notamment en raison de ventes plus importantes de produits d’investissement court terme en actif général et d’une hausse à caractère exceptionnel de l’activité santé due au changement de réglementation, en partie compensées par la non reconduction des mesures incitatives « Riester » de 2008 et de moindres primes récurrentes sur les rentes. La marge sur affaires nouvelles est en baisse de 4,6 points à 14,1%, essentiellement en raison des conditions de marché d’investissement (la baisse des taux d’intérêt ont impacté la profitabilité des produits Variable Annuities « TwinStar »). • Le volume des affaires nouvelles (APE) de la Suisse recule de 15% à 208 millions d’euros, notamment du fait de plus faibles opportunités d’affaires nouvelles en assurance vie collective (-22%), en raison d’un faible renouvellement de clientèle dans le marché dû à un environnement financier difficile, en partie compensé par de plus fortes ventes de produits Variable Annuities (« TwinStar Income »). La marge sur affaires nouvelles baisse de 2,7 points à 26,3%, le mix d’activité s’étant légèrement détérioré. • En Belgique, le volume des affaires nouvelles (APE) est en baisse de 10% à 174 millions d’euros, les ventes de produits d’investissement et d’épargne individuelle ayant été moins importantes (-11%), tant sur les produits en unités de comptes que sur les produits en actif général. La marge sur affaires nouvelles croît de 1,2 point à 12,5%, du fait d’un meilleur mix d’activité en partie compensé par des coûts unitaires plus élevés en raison de plus faibles volumes. • Le volume des affaires nouvelles (APE) de la région Europe centrale et de l’Est est en hausse de 1% à 118 millions d’euros. En excluant l’impact exceptionnel de la baisse volontaire des ventes de produits « tax wrapper » (produits d’assurance vie court terme à fiscalité favorable), les APE sont en hausse de 21%, grâce en particulier à la Hongrie (nouveaux accords de distribution et nouveaux produits). La marge sur affaires nouvelles croît de 3,4 points à 20,9%, grâce à un meilleur mix d’activité (moindre part de produits « tax wrapper »). Asie-Pacifique • Le volume des affaires nouvelles (APE) du Japon décroît de 20% à 380 millions d’euros, en raison principalement de la faillite d’un important agent indépendant (LINA). En excluant cet événement à caractère exceptionnel, les APE sont en baisse de 11% du fait de moindres ventes de produits de prévoyance, une baisse en partie compensée par les ventes de produits d’assurance médicale et Variable Annuities. La marge sur affaires nouvelles recule de 4,8 points à 52.8%, principalement en raison de coûts unitaires plus élevés et de conditions de marché d’investissement difficiles (les taux d’intérêt plus bas impactant les ventes de Variable Annuities en yen), un déclin partiellement compensé par un meilleur mix d’activité consécutif à l’arrêt des ventes de produits faiblement margés par LINA. • Le volume des affaires nouvelles (APE) de l’Australie / Nouvelle-Zélande recule de 36% à 198 millions d’euros, essentiellement en raison d’une baisse des ventes d’OPCVM due aux conditions de marché défavorables, un recul en partie compensé par de plus fortes ventes de produits Variable Annuities (produit « North ») et de produits d’épargne traditionnels. Page 5/15 VIE, EPARGNE, RETRAITE / La marge sur affaires nouvelles est en hausse de 2,5 points à 10,6%, notamment grâce à une amélioration du mix d’activité (moindre part des ventes d’OPCVM moins margés). • Le volume des affaires nouvelles (APE) de Hong Kong recule de 8% à 89 millions d’euros, essentiellement en raison d’une baisse des ventes de produits en unités de compte dans un contexte de marché défavorable, partiellement compensée par une hausse des ventes de produits vie traditionnels. La marge sur affaires nouvelles recule de 2,9 points à 63,6% en conséquence de coûts unitaires plus élevés dus à de moindres volumes. • Le volume des affaires nouvelles (APE) de l’Asie du Sud-Est et de la Chine croît de 13% à 66 millions d’euros, grâce à une augmentation des ventes à Singapour, en Thaïlande et en Indonésie. La marge sur affaires nouvelles est en hausse de 1,8 point à 32,8% en raison d’un meilleur mix d’activité. Région Méditerranée et Amérique Latine • Le volume des affaires nouvelles (APE) croît de 3% à 332 millions d’euros, grâce à la hausse des ventes de produits d’investissement et d’épargne en actif général de la joint-venture AXA MPS en Italie, en particulier au 3e trimestre, en partie compensée par de moindres ventes de produits en unités de compte globalement et sur le segment des assurances collectives en Espagne. • La marge sur affaires nouvelles est en hausse de 1,3 point à 13,8%, en raison d’un meilleur mix d’activité. Page 6/15 DOMMAGES / Dommages • Le chiffre d’affaires de l’activité dommages est en hausse de 1% à 20 524 millions d’euros, sous l’effet de volumes plus importants pour l’activité de particuliers, un effet en partie compensé par le ralentissement de l’activité d’assurance aux entreprises en raison de l’environnement économique défavorable. Le nombre de nouveaux contrats nets en assurance de particuliers s’élève à +919 000 (+695 000 au 1er semestre 2009). Dommages : chiffre d’affaires IFRS par pays Variation en Variation en En millions d’euros 9M08 9M09 publié comparable NORCEE5 6 561 6 713 2,3% 0,5% dont Allemagne 2 909 2 905 -0,1% -0,1% 1 651 -0,6% -0,6% dont Belgique 1 662 2 058 8,2% 1,6% dont Suisse 1 902 4 434 1,2% 1,2% France 4 383 3 071 -12,8% -1,8% Royaume-Uni & Irlande 3 520 4 198 4 806 14,5% -1,0% Région Méd./Am.Lat.7 1 500 9,5% 10,5% Reste du monde 1 369 Total chiffre d’affaires 20 031 20 524 2,5% 0,6% dommages • Le chiffre d’affaires de l’assurance automobile de particuliers (35% du chiffre d’affaires dommages total) est en hausse de 1,8%, grâce notamment au Royaume-Uni (succès de la plate-forme de direct de Swiftcover), au Canada (hausse des tarifs), à l’Asie (hausse des tarifs et affaires nouvelles), et à la France (agents et activité de direct), des résultats en partie compensés par l’Espagne (baisse des ventes d’automobiles et concurrence accrue) et l’Allemagne (dans un contexte de forte concurrence et de moindres volumes). Le nombre de nouveaux contrats nets s’élève à +815 000. • Le chiffre d’affaires de l’assurance non automobile de particuliers (25% du chiffre d’affaires dommages total) croît de 0,7% en raison d’un effet prix positif sur l’ensemble du portefeuille, partiellement compensé par un recul du Royaume-Uni. Le nombre de nouveaux contrats nets en habitation s’élève à +104 000. • Le chiffre d’affaires de l’assurance automobile d’entreprises (7% du chiffre d’affaires dommages total) recule de 1,9%, avec plusieurs contributions négatives, notamment au Royaume-Uni (la hausse des prix impactant la rétention) et l’Espagne, et d’autres positives, en particulier en Asie et en Allemagne. • Le chiffre d’affaires de l’assurance non automobile d’entreprises (31% du chiffre d’affaires dommages total) est en baisse de 0,4%, avec notamment une contribution négative de l’Espagne (responsabilité civile et construction), en partie compensée par la Suisse (santé), le Mexique (dommages aux biens) et la Turquie (ventes de produits dommages aux PME). Page 7/15 GESTION D’ACTIFS ET ASSURANCE INTERNATIONALE / Gestion d’actifs • Le chiffre d’affaires de la gestion d’actifs est en baisse de 31% à 2 253 millions d’euros (baisse de 34% au 1er semestre 2009), principalement en raison de moindres actifs moyens sous gestion et d’une évolution défavorable du mix produit (baisse de la composante actions). • Au 30 septembre 2009, les actifs sous gestion s’établissent à 840 milliards d’euros, en hausse de 24 milliards d’euros par rapport au 31 décembre 2008, principalement en raison de : la collecte nette : -51 milliards d’euros (contre -38 milliards d’euros au 1er semestre 2009), principalement sur le segment des clients institutionnels d’AllianceBernstein, une baisse consécutive à la mauvaise performance d’investissement en 2008, une performance qui, à ce jour, s’est améliorée sur les expertises « Value » et « Fixed Income », et demeure mitigée sur l’expertise « Growth ». AllianceBernstein a lancé une nouvelle activité d’immobilier commercial et est l’un des cinq gestionnaires d’actifs à avoir levé des actifs dans le cadre du programme PPIP8 du gouvernement américain. évolution de marché : +89 milliards d’euros, AllianceBernstein ayant notamment bénéficié du rebond des marchés, effet de change : -16 milliards d’euros, principalement en raison de la dépréciation du dollar américain face à l’euro. Evolution des actifs sous gestion Alliance AXA IM Total En milliards d’euros Bernstein Actifs sous gestion au 31 décembre 2008 331 485 816 Collecte nette -42 -9 -51 Evolution de marché 68 21 89 Périmètre et autres impacts - 1 1 Effet de change -17 2 -16 Actifs sous gestion au 30 septembre 2009 340 500 840 Actifs sous gestion moyens sur la période 328 479 806 (31/12/08 – 30/09/09) Variation des actifs moyens sous gestion 9M09 vs. 9M08 en publié -31% -9% -20% en comparable -38% -9% -23% Assurance internationale Le chiffre d’affaires de l’assurance internationale est en hausse de 3% à 2 308 millions d’euros, avec (i) une hausse de 2% du chiffre d’affaires d’AXA Corporate Solutions Assurance, en particulier grâce à l’augmentation des affaires nouvelles sur le segment responsabilité civile (+14%), en partie compensée par de moindres volumes en dommages (-7%), (ii) le chiffre d’affaires d’AXA Assistance augmentant de 7%. Assurance internationale - chiffre d’affaires IFRS Variation en Variation en En millions d’euros 9M08 9M09 publié comparable AXA Corporate Solutions Assurance 1 574 1 598 1,5% 1,9% AXA Assistance 541 573 5,8% 7,4% 57 7,5% 7,5% AXA Cessions 53 Autres activités internationales 61 79 30,8% -15,9% Total assurance internationale 2 229 2 308 3,5% 2,8% Page 8/15 NOTES & AUTRES INFORMATIONS / Notes Contrats aux particuliers automobile et habitation 1 En prenant pour hypothèse que le portefeuille obligataire n’est pas en situation de plus-values latentes. Cette 2 estimation n’a pas été revue ni approuvée par l’Autorité de Contrôle des Assurances et des Mutuelles (ACAM). 3 Les « Annual Premium Equivalent » (APE) sont la somme de 100% des primes périodiques sur affaires nouvelles et de 10% des primes uniques sur affaires nouvelles. Les APE sont en part du Groupe 4 Valeur des affaires nouvelles 5 Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est : Allemagne, Belgique, Suisse, Europe Centrale et de l’Est et Luxembourg. 6 Japon, Australie/Nouvelle Zélande, Hong Kong, Asie du Sud Est et Chine 7 Région Méditerranée et Amérique Latine : Italie, Espagne, Portugal, Turquie, Mexique, Grèce et Maroc (et pays du Golfe pour l’activité dommages) 8 « Public-Private Investment Program » A propos du Groupe AXA Le Groupe AXA est un leader mondial de la protection financière. Les activités d’AXA sont géographiquement diversifiées, avec une concentration sur les marchés d’Europe, d’Amérique du Nord et de la région Asie/Pacifique. Le chiffre d’affaires de l’exercice 2008 aux normes IFRS s’élève à 91,2 milliards d’euros, et le résultat opérationnel à 4,0 milliards d’euros. AXA avait 981 milliards d’euros d’actifs sous gestion au 31 décembre 2008. L’action AXA est cotée sur le compartiment A d’Euronext Paris sous le symbole CS (ISIN FR0000120628 – Bloomberg : CS FP – Reuters : AXAF.PA). Aux Etats-Unis, l'American Depository Share (ADS) AXA est cotée au NYSE sous le symbole AXA. Ce communiqué de presse est disponible sur le site : www.axa.com Relations investisseurs AXA : Relations presse AXA : Etienne Bouas-Laurent : +33.1.40.75.46.85 Emmanuel Touzeau: +33.1.40.75.46.74 Marie-Elodie Bazy: +33.1.40.75.97.24 Laurent Sécheret: +33.1.40.75.48.17 Gilbert Chahine: +33.1.40.75.56.07 Armelle Vercken: +33.1.40.75.46.42 Paul-Antoine Cristofari: +33.1.40.75.73.60 Sylvie Gleises: +33.1.40.75.49.05 Actionnaires individuels AXA : +33.1.40.75.48.43 AVERTISSEMENT Certaines déclarations figurant dans le présent communiqué contiennent des prévisions qui portent notamment sur des événements futurs, des tendances, projets ou objectifs. Ces prévisions comportent, par nature, des risques, identifiés ou non, et des incertitudes et peuvent être affectées par de nombreux facteurs susceptibles de donner lieu à un écart significatif entre les résultats réels et ceux indiqués dans ces déclarations. Vous êtes invités à vous référer au rapport annuel d’AXA (Formulaire 20-F) et au Document de référence du Groupe pour l’exercice clos au 31 décembre 2008 afin d’obtenir une description de certains facteurs, risques et incertitudes importants, susceptibles d’influer sur les activités d’AXA. Nous attirons plus particulièrement votre attention sur la section du Rapport Annuel intitulée « Avertissements ». AXA ne s’engage d’aucune façon à publier une mise à jour ou une révision de ces prévisions, ni à communiquer de nouvelles informations, événements futurs ou toute autre circonstance. Page 9/15 ANNEXE 1 : chiffre d’affaires IFRS d’AXA – 9M09 vs. 9M08 / Chiffre d’affaires IFRS du Groupe AXA – contribution & croissance par segment et pays/région Variation du chiffre d’affaires 9M08 9M09 IFRS En million d’euros Publié Comparable IFRS IFRS Etats-Unis 10 155 7 405 -27,1% -34,5% France 10 656 11 646 9,3% 9,3% 10 811 1,7% -0,2% Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est 10 631 dont Allemagne 4 423 4 885 10,4% 10,4% 3 880 2,3% -3,9% dont Suisse 3 794 dont Belgique 2 019 1 651 -18,2% -18,2% dont Europe Centrale et de l’Est 350 344 -1,8% 9,1% Royaume-Uni 2 753 2 002 -27,3% -18,1% 6 337 8,2% -5,9% Asie-Pacifique 5 859 dont Japon 3 621 4 156 14,8% -7,0% dont Australie/Nouvelle-Zélande 1 243 1 158 -6,8% -1,8% dont Hong Kong 822 905 10,2% -1,6% dont Asie du Sud-Est 173 118 -31,7% -32,6% Région Méditerranée & Amérique Latine 3 709 4 420 19,2% 13,5% 85 3,9% 7,0% Autres pays 82 Vie, épargne, retraite 43 845 42 706 -2,6% -6,4% Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est 6 561 6 713 2,3% 0,5% dont Allemagne 2 909 2 905 -0,1% -0,1% 1 651 -0,6% -0,6% dont Belgique 1 662 dont Suisse 1 902 2 058 8,2% 1,6% France 4 383 4 434 1,2% 1,2% Région Méditerranée & Amérique Latine 4 198 4 806 14,5% -1,0% 3 071 -12,8% -1,8% Royaume-Uni & Irlande 3 520 877 8,8% 12,1% Canada 806 Asie 563 623 10,6% 8,3% 20 524 2,5% 0,6% Dommages 20 031 AXA Corporate Solutions Assurance 1 574 1,598 1,5% 1,9% Autres 655 709 8,3% 5,0% Assurances Internationales 2 229 2 308 3,5% 2,8% AllianceBernstein 1 959 1 390 -29.0% -36,3% AXA Investment Managers 1 099 863 -21,5% -21,3% 2 253 -26,3% -30,9% Gestion d’actifs 3 059 Banque et Autres 294 303 3,2% 5,5% Total 69 458 68 094 -2,0% -5,1% Page 10/15 ANNEXE 2 : vie, épargne, retraite – répartition des APE entre produits en unités de compte, produits sur actif général et OPCVMs / Répartition des APE – 12 principaux pays et régions modélisés % UC dans APE En part du groupe APE 9M09 Variation des UC en (excl. OPCVM) base comparable En millions d’euros UC Non-UC OPCVM 9M08 9M09 France 115 1 005 15% 10% -23% Etats-Unis 441 145 183 82% 75% -47% 611 90 10 90% 87% -23% Royaume-Uni Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est 97 245 39% 28% -25% Allemagne 21 186 0 6% 10% 35% Suisse 11 163 9% 6% -38% Belgique 70 36 12 59% 66% 12% Europe Centrale et de l’Est Asie-Pacifique Japon 86 294 21% 23% -7% 6 39 153 20% 14% -221% Australie/Nouvelle-Zélande 31 58 0 48% 35% -34% Hong Kong 39 27 63% 59% 9% Asie du Sud Est & Chine 55 271 7 33% 17% -49% Région Méditerranée & Amérique Latine Total 1 583 2 560 366 50% 38% -30% Page 11/15 ANNEXE 3 : chiffre d’affaires IFRS en devises locales – Trimestres discrets / (En millions de devises locales, sauf Japon T108 T208 T308 T408 T109 T209 T309 en milliards) Vie, épargne, retraite Etats-Unis 5 157 5 149 5 149 4 774 4 197 3 257 2 670 3 976 3 465 3 215 3 615 4 012 4 012 3 623 France Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est 1 477 1 478 1 468 1 810 1 516 1 540 1 829 dont Allemagne 4 342 915 843 1 010 4 188 922 749 dont Suisse 989 611 419 541 534 514 603 dont Belgique 113 116 121 115 115 113 116 dont Europe Centrale et de l’Est 708 765 680 676 556 599 620 Royaume-Uni Asie-Pacifique 185 193 207 163 174 188 167 dont Japon (en Milliards) 701 625 748 924 918 607 586 dont Australie/Nouvelle-Zélande 3 212 3 145 3 393 3 146 3 178 3 099 3 317 dont Hong Kong 1 291 1 497 920 1 104 1 417 1 532 1 471 Région Méditerranée & Amérique Latine Dommages Région Europe du Nord, Centrale et de l’Est 1 602 597 709 621 1 619 587 699 dont Allemagne 2 643 256 159 142 2 686 260 162 dont Suisse 637 517 507 477 648 513 491 dont Belgique 1 821 1 200 1 362 1 212 1 864 1 224 1 346 France 1 547 1 436 1 215 2 215 1 725 1 678 1 403 Région Méditerranée & Amérique Latine 873 979 901 770 881 952 891 Royaume-Uni & Irlande 200 176 187 185 212 205 206 Asie Canada 349 463 437 423 385 530 484 Assurance internationale AXA Corporate Solutions Assurance 889 331 354 380 900 355 343 247 205 203 232 279 196 234 Autres, dont AXA RE Gestion d’actifs AllianceBernstein 1 045 1 006 931 711 610 624 667 374 388 337 337 295 284 284 AXA Investment Managers 87 89 82 110 78 89 91 Banque et Autres Page 12/15 ANNEXE 4 : répartition du chiffres d’affaires dommages aux 9M 2009 par ligne de produit / Chiffres d’affaires dommages – contribution & croissance par ligne d’activité Particuliers Automobile Particuliers hors Automobile Entreprises Automobile Entreprises Hors Automobile En % % chiffre Variation en % chiffre Variation en % chiffre Variation en % chiffre Variation en d’affaires comparable d’affaires comparable d’affaires comparable d’affaires comparable France 32% 2,8% 28% 2,6% 8% -2,1% 32% -0,7% 19% 18,2% 36% -5,4% 6% -9,2% 39% -3,0% Royaume-Uni(a) NORCEE dont Allemagne 31% -3,5% 35% -0,6% 6% 1,3% 22% -0,1% dont Belgique 35% -0,0% 28% 2,8% 6% -2,6% 31% -1,3% dont Suisse 36% -1,0% 14% 2,3% 4% 1,4% 46% 2,2% Région Méditerranée & 45% -3,3% 19% 2,9% 10% -2,1% 26% 1,3% Amérique Latine Canada 39% 20,0% 20% 25,2% 7% 2,9% 37% -2,3% 75% 7,5% 7% 8,1% 4% 36,9% 17% 1,4% Asie Total 35% 1,8% 25% 0,7% 7% -1,9% 31% -0,4% (a) Inclut l’Irlande. Page 13/15 ANNEXE 5 : vie, épargne, retraite – volumes, valeurs et marge des affaires nouvelles / Marge Variation en base Variation en base Variation en base En millions d’euros VAN 9M08 VAN 9M09 VAN/APE APE 9M08 APE 9M09 comparable comparable comparable 9M09 Etats-Unis 1 170 770 -40,9% 57 19 -69,9% 2,5% -2,4 pts France 982 1 120 14,1% 56 63 12,6% 5,6% -0,1 pt Royaume-Uni 1 007 711 -19,9% 95 71 -15,2% 10,0% 0,6 pt Région Europe du Nord, 880 841 -5,5% 173 149 -14,4% 17,8% -1,8 pt Centrale et de l’Est Allemagne 335 342 1,0% 63 48 -23,7% 14,1% -4,6 pts Suisse 230 208 -15,1% 67 55 -22,9% 26,3% -2,7 pts Belgique 193 174 -10,0% 22 22 -0,0% 12,5% 1,2 pt Europe Centrale et de l’Est 122 118 0,9% 22 25 20,2% 20,9% 3,4 pts Asie-Pacifique 832 733 -22,4% 316 300 -20,6% 40,9% 0,9 pt Japon 389 380 -19,9% 214 201 -26,5% 52,8% -4,8 pts Australie/Nouvelle-Zélande 305 198 -35,8% 27 21 -17,4% 10,6% 2,5 pts Hong Kong 87 89 -8,2% 58 57 -12,1% 63,6% -2,9 pts Asie du Sud-Est & Chine 52 66 12,7% 17 22 19,2% 32,8% 1,8 pt Région Méditerranée et 292 332 3,5% 41 46 14,4% 13,8% 1,3 pt Amérique Latine TOTAL 5 163 4 508 -14,7% 738 649 -17,8% 14,4% -0,5 pt Page 14/15 ANNEXE 6 : principaux communiqués de presse du T3 2009 / • 07/10/2009 – AXA propose une simplification de sa structure de gouvernance • 25/08/2009 – Lancement de l’opération d’actionnariat salarié 2009 (Shareplan 2009) • 05/08/2009 – Des résultats semestriels 2009 solides • 17/07/2009 – Jean-Laurent Granier est nommé directeur général de la région Méditerranée - Amérique Latine et rejoint le comité exécutif du Groupe AXA Merci de vous référer à l’adresse Internet suivante pour plus de détails : http://www.axa.com/fr/presse/communiques/ ANNEXE 7: opérations sur les fonds propres et la dette d’AXA / Fonds propres Pas d’opération significative. Dette Pas d’opération significative. Page 15/15 |